La permuta financiera de interés (IRS) es un derivado financiero utilizado en el ámbito de la inversión financiera con el objetivo de mitigar el riesgo de tipos de interés. Las fluctuaciones de los tipos de interés son uno de los factores más importantes que pueden directamente afectar al rendimiento de las inversiones. En este trabajo, creamos tres estrategias de IRS (Swaps con pago semestral a 5 años, a 10 años y a 15 años) y analizamos cuál de ellas sería una estrategia adecuada y eficiente frente a las pérdidas en una cartera de bonos debido a las variaciones de los tipos de interés.

The Interest Rate Swap (IRS) is a commonly used financial derivative in financial investment field, primarily aimed at mitigating interest rate risk. The fluctuation in interest rates stand as one of the most significant factors that can directly impact the performance of investments. In this project, we have designed three distinct IRS strategies (5 years, 10 years, and 15 years semiannual swaps). We conducted an analysis to determine which among these strategies would serve as an effective hedge against potential losses in a bond portfolio due to variations in interest rates.

Máster Universitario en Ciencias Actuariales y Financieras (M124)